tailieunhanh - Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Ứng dụng mô hình ba nhân tố Fama - French trên thị trường chứng khoán Việt Nam

Mục tiêu của luận văn là nghiên cứu mối quan hệ giữa tỷ suất sinh lợi và các nhân tố thị trường, nhân tố quy mô công ty, nhân tố giá trị sổ sách trên giá trị thị trường trên thị trường chứng khoán Việt Nam. | BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP. HỒ CHÍ MINH - ĐINH THỊ LIỄU ỨNG DỤNG MÔ HÌNH BA NHÂN TỐ FAMA-FRENCH TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Chí Minh Năm 2011 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP. HỒ CHÍ MINH - ĐINH THỊ LIỄU ỨNG DỤNG MÔ HÌNH BA NHÂN TỐ FAMA-FRENCH TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM Chuyên ngành Kinh tế tài chính-Ngân hàng Mã số LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC . PHAN THỊ BÍCH NGUYỆT Chí Minh Năm 2011 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan công trình nghiên cứu này là của bản thân các số liệu và nội dung trong nghiên cứu này là trung thực. Kết quả của nghiên cứu chưa từng được công bố trong bất kỳ công trình nào. Tác giả Đinh Thị Liễu LỜI CẢM ƠN Tôi xin chân thành cảm ơn Phan Thị Bích Nguyệt người đã trực tiếp hướng dẫn tôi với tinh thần trách nhiệm tận tình và chu đáo để tôi hoàn thành luận văn đạt chất lượng và thời gian quy định Cùng các Thầy Cô giảng dạy lớp cao học Tài chính khóa 18 đã truyền đạt kiến thức cho tôi trong suốt khóa học. Cám ơn các Thầy Cô khoa Đào tạo sau đại học đã giúp đỡ hỗ trợ trong suốt thời gian học tại trường Và tất cả các bạn lớp cao học Tài chính đêm 1 khóa 18 . MỤC LỤC CHI TIẾT DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT . DANH MỤC CÁC BẢNG SỬ DỤNG . DANH MỤC CÁC HÌNH . LỜI MỞ ĐẦU . CHƯƠNG 1 NGHIÊN CỨU LÝ THUYẾT VÀ THỰC NGHIỆM VỀ MÔ HÌNH BA NHÂN TỐ CỦA FAMA VÀ FRENCH . 4 . Các mô hình phân tích và dự báo cho thị trường chứng khoán . 4 .Mô hình ba nhân tố Fama-French . 4 . Mô hình ba nhân tố Fama-French three-factors model . 5 nghĩa mô hình . 9 . Thực nghiệm mô hình Fama-Frech ở các nước . 11 . Mô hình ba nhân tố trên thị trường chứng khoán các nước . 11 . Mô hình Fama-French ở các nước phát triển . 13 . Các kết quả thực nghiệm về mô hình đa nhân tố . 13 Các kết quả thực nghiệm về phần bù thị trường quy mô và giá trị . 16 . Mô hình Fama-French ở các nước đang phát triển . 18 . Thị trường .