tailieunhanh - Ảnh hưởng tương tác giữa rủi ro tín dụng và lạm phát đến Z-score: Nghiên cứu tại các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam

Bài viết Ảnh hưởng tương tác giữa rủi ro tín dụng và lạm phát đến Z-score: Nghiên cứu tại các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam nghiên cứu tìm ra ảnh hưởng tương tác giữa rủi ro tín dụng với lạm phát lên sự ổn định trong hoạt động của ngân hàng thương mại, đo lường bằng Z-score. Mô hình hiệu ứng ngẫu nhiên (REM), mô hình hiệu ứng cố định (FEM), và mô hình sai số chuẩn hiệu chỉnh (PCSE) được đồng thời sử dụng để đảm bảo tính vững cho các suy diễn thống kê. | TẠP CHÍ KHOA HỌC KINH TẾ - SỐ 10 01 - 2022 ẢNH HƯỞNG TƯƠNG TÁC GIỮA RỦI RO TÍN DỤNG VÀ LẠM PHÁT ĐẾN Z-SCORE NGHIÊN CỨU TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THE INTERACTIVE EFFECTS BETWEEN CREDIT RISK AND INFLATION ON Z-SCORE CASE OF VIETNAM JOINT STOCK COMMERCIAL BANKS Ngày nhận bài 04 03 2022 Ngày chấp nhận đăng 25 03 2022 Lê Thông Tiến Võ Thị Thúy Kiều Hồ Phan Đức Dung TÓM TẮT Bài nghiên cứu đã tìm ra ảnh hưởng tương tác giữa rủi ro tín dụng với lạm phát lên sự ổn định trong hoạt động của ngân hàng thương mại đo lường bằng Z-score. Mô hình hiệu ứng ngẫu nhiên REM mô hình hiệu ứng cố định FEM và mô hình sai số chuẩn hiệu chỉnh PCSE được đồng thời sử dụng để đảm bảo tính vững cho các suy diễn thống kê. Bộ dữ liệu nghiên cứu được thu thập từ báo cáo tài chính của các ngân hàng thương mại và dữ liệu kinh tế vĩ mô của Ngân hàng Thế giới trong giai đoạn từ năm 2012 đến năm 2020. Ảnh hưởng biên của rủi ro tín dụng đến Z- score phụ thuộc vào lạm phát từng năm. Rủi ro tín dụng thường có tác động tiêu cực nhưng vẫn có thể ảnh hưởng tích cực đến sự ổn định trong hoạt động ngân hàng khi lạm phát cao sau các giai đoạn hồi phục kinh tế. Ảnh hưởng biên của lạm phát vẫn có thể tích cực trong trường hợp rủi ro tín dụng ở mức cao. Sự ổn định trong hoạt động của những ngân hàng thương mại quản lý chặt chẽ rủi ro tín dụng có thể chịu đựng nhiều hơn ảnh hưởng của lạm phát bởi vì giảm tăng trưởng tín dụng sẽ loại bỏ đi lợi ích do lạm phát mang lại. Từ khóa lạm phát ngân hàng thương mại rủi ro tín dụng Z-score JEL E58 G21 G32 G33. ABSTRACT This acticle found the interaction effect between credit risk and inflation on the stability of Vietnam commercial banks operations measured by Z-score. Random- effects model REM Fixed-effects model FEM and Panel-Corrected Standard Errors PCSE were employed to ensure the robustness of the statistical inferences. The dataset was collected from financial statements of commercial banks and macroeconomic data of the World Bank for the period .