tailieunhanh - Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Mối liên hệ giữa lãi suất, tỷ giá hối đoái và giá chứng khoán tại thị trường Việt Nam

Bài viết tập trung vào nghiên cứu và xác định các mối liên kết đồng chuyển động của lãi suất, giá chứng khoán và tỷ giá hối đoái thực hiệu lực tại thị trường Việt Nam, bằng cách sử dụng các biểu đồ sóng: cross -wavelet power, wavelet cohenrency và phương pháp độ lệch pha (phase difference), kết hợp với mô hình tự hồi quy véc tơ để tăng mức độ giải thích cho mô hình. | BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP. HỒ CHÍ MINH VĂN THỊ THU THỦY MỐI LIÊN HỆ GIỮA LÃI SUẤT TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI VÀ GIÁ CHỨNG KHOÁN TẠI THỊ TRƯỜNG VIỆT NAM. LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP. Hồ Chí Minh-2015 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP. HỒ CHÍ MINH VĂN THỊ THU THỦY MỐI LIÊN HỆ GIỮA LÃI SUẤT TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI VÀ GIÁ CHỨNG KHOÁN TẠI THỊ TRƯỜNG VIỆT NAM. Chuyên ngành Tài chính-Ngân hàng Mã số 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC . NGUYỄN NGỌC ĐỊNH TP. Hồ Chí Minh-2015 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Luận văn thạc sĩ kinh tế MỐI LIÊN HỆ GIỮA LÃI SUẤT TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI VÀ GIÁ CHỨNG KHOÁN TẠI THỊ TRƯỜNG VIỆT NAM là công trình nghiên cứu của riêng tôi. Các kết quả nghiên cứu trong Luận văn là trung thực và chưa từng được công bố trong bất kỳ công trình nào khác. Tôi xin hoàn toàn chịu trách nhiệm về nội dung và tính trung thực của Luận văn này. TP. Hồ Chí Minh ngày tháng năm Văn Thị Thu Thủy MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC KÝ HIỆU VÀ CÁC CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG DANH MỤC CÁC HÌNH TÓM TẮT 1. GIỚI THIỆU . 1 . Lý do chọn đề tài . 1 . Mục tiêu nghiên cứu . 2 . Phương pháp nghiên cứu . 2 . Nội dung nghiên cứu . 4 . Đóng góp của đề tài . 4 . Cấu trúc bài nghiên cứu . 6 2. TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU TRƯỚC ĐÂY . 6 . Các nghiên cứu về mối liên kết động giữa giá chứng khoán và tỷ giá hối đoái . 6 . Các nghiên cứu về mối liên kết động giữa lãi suất và tỷ giá hối đoái . 10 . Các nghiên cứu về mối liên kết động giữa giá chứng khoán và lãi suất . 12 . Các nghiên cứu đồng chuyển động của lãi suất giá chứng khoán tỷ giá hối đoái . 13 3. DỮ LIỆU VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU . 15 . Phương pháp nghiên cứu . 15 . Biến đổi wavelet liên tục CWT . 16 . Biến đổi wavelet chéo XWT . 18 . Biến đổi wavelet coherence WTC . 18 . Cross wavelet phase angle . 20 . Dữ liệu nghiên cứu . 22 4. KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU . 28 . Kiểm định tính dừng . 28 . Kết quả kiểm